Описание показателя

Волатильность – показатель, характеризующий степень изменчивости цены ценной бумаги относительно ее среднего значения за определенный период времени. Данный показатель играет важную роль в задачах оценки потенциального риска и доходности инвестиций. Наиболее полезным, с точки зрения оценки потенциального риска и доходности инвестиций, является показатель прогнозируемой волатильности.

Прогнозируемая волатильность представляет собой оценку будущей волатильности цены ценной бумаги на определенном временном горизонте. В основе метода расчета прогнозируемой волатильности лежит предположение о масштабной инвариантности отклонений цен ценных бумаг от средних значений.

В качестве оценки 90—дневной волатильности выступает значение прогнозируемой волатильности на 90—дневном временном горизонте, рассчитанное на основе простой однодневной волатильности. Расчет показателя волатильности должен производиться ежедневно по окончании торгов.